这三年，将决定企业全球化的格局

深圳官宣：到 2027 年，总市值突破 20 万亿、完成并购项目 200+ 单、打造万亿级产业基金集群。
跨境投资、ODI备案、境外公司架构、香港身份规划，将在接下来三年成为企业资产配置和资本运作的主航道。

这是三年以来企业跨境投资、ODI备案、香港/海外身份、境外公司注册最重要的黄金窗口。

以下是腾博国际基于《并购重组行动方案（2025-2027）》给出的落地拆解 + 企业可直接采用的跨境投资路径。

一、深圳“20万亿计划”释放的四大关键信号

1.跨境并购全面提速——境外架构需求暴涨

政策释放：

• 支持跨境并购贷款、银团贷款

• 支持跨境资产转让、跨境换股收购

• 支持深港双向股权投资、跨境基金

• 支持更多企业赴港上市再融资

信号：企业未来三年将进入“走出去 + 买回来”的双循环投资周期。

企业必须提前完成境外主体搭建（香港/BVI/新加坡）+ ODI备案。

2.万亿级产业基金群形成——大规模境外资本回流

• 推动 CVC、私募基金、S基金参与并购

• 加速“退出-再投资”机制

• 吸引境外 QFLP/QFII 深度参与深圳资产

 资金链、产业链、资产链全面国际化。
境外身份 + 跨境银行账户 + 家族办公室将成为企业标配。

3.深港资本市场深度互联——香港身份价值飙升

政策首次明确：

• 支持企业赴港上市

• 支持深港共建跨境基金

• 推动跨境融资 & 融资工具互通

香港身份 = 跨境账户 + 低税环境 + 全球投资通道 + IPO/Fund架构核心环节。

4.并购项目库建立——跨境资产配置将制度化

深圳将：

• 建立“意向–储备–后备”三层并购标的库

• 主推硬科技&未来产业海外收购

跨境投资合法性、资金路径、税务路径要求前所未有清晰。

企业必须提前：
❶ 完成 ODI
❷ 建立境外公司
❸ 做好税务与身份规划
❹ 配置境外账户与家办结构

二、ODI备案将成为 2025-2027 企业跨境投资的“首证”

为什么说 ODI 是三年内企业最重要的通行证？

任何跨境投资，都绕不开 ODI：

• 并购海外标的

• 设立境外 SPV

• 参与跨境基金/QFLP

• 海外上市前的架构调整

• 资金合法出境

• 海外家族信托/家办配置

深圳政策明确提出：

“促进境内外企业双向并购整合。”

➡ ODI 将从“能办”变成“必须办”。
➡ 越早准备，越容易通过。

ODI备案常见可落地场景（企业可直接使用）

① 海外设立 SPV → 用于跨境并购/海外上市架构

SEO关键词：ODI备案流程、境外公司注册、跨境并购架构

② 投资境外科技企业或海外业务扩张

行业包括：AI 生物医药 海外供应链 出海品牌

➡ 可直接用 ODI 投资境外控股公司、海外工厂、海外销售公司。

③ 参与跨境基金 / QFLP / 境外人民币基金

➡ 深圳重点支持基金双向流动
➡ 企业通过 ODI 参与境外基金更容易获批

④ 国内企业“买回来”：返程投资/外资架构重整

➡ 设立 BVI/HK 作为控股母公司
➡ 再对境内公司做并购重组（外资身份）

三、境外公司架构：并购时代的“起点”

深圳政策已明确：跨境并购必须用境外主体。

以下是最主流的三种结构：

① 香港公司（最常用）

适用于：
✔ 跨境账户
✔ 供应链国际化
✔ 赴港上市
✔ 商业控股
✔ 家族办公室

关键词：香港公司注册、香港银行开户、CRS税务规划

② BVI / 开曼（SPV并购工具）

适用于：
✔ 海外融资
✔ 上市架构
✔ 股权并购
✔ 国际股权激励

关键词：开曼公司、BVI并购架构、离岸架构搭建

③ 新加坡公司（基金+产业并购中心）

适用于：
✔ 东南亚投资
✔ 家办家族信托
✔ 科技产业全球化

关键词：新加坡家族办公室、VCC基金架构

四、香港身份价值大升：跨境并购时代的关键资产

香港身份 = 全球投资 + 低税体系 + 跨境账户

政策明确要求：

• 支持企业赴港上市

• 推动跨境基金

• 推动深港金融机构合作

深圳企业未来三年资本运作将深度依赖香港市场。

香港身份可解决的核心问题

① 境外银行账户自由配置（企业主必备）

全球投资进入“实名制+穿透式监管”，香港身份更易开通境外账户。

② 低税环境（与内地身份税务隔离）

全球资产免税/低税配置更灵活。

③ 家族办公室 + 私募基金架构落户香港

香港正在成为：
✔ 亚洲家办中心
✔ 亚洲私募基金中心
✔ 全球资产安排中心

关键词：香港身份规划、香港高才通、香港家族办公室

五、腾博国际：深圳 20 万亿时代的跨境业务落地方案

以下为企业可直接采用的方案组合（可用于官网/宣传物料）：

解决方案 1：ODI备案全链路代办（7–15 天）

服务内容

• 境外投资真实性材料设计

• 境外主体整体架构规划

• 完整申报文件制作

• 外汇登记

• 银行跨境资金路径设计

适用场景

• 并购海外资产

• 出海设厂/建公司

• 投资跨境基金

• 重组集团架构

解决方案 2：境外公司搭建（香港/BVI/开曼/新加坡）

SPV 并购结构
全球融资结构
上市架构
CRS 税务结构

解决方案 3：香港/海外身份规划（企业主标配）

• 香港高才通

• 香港优才

• 香港专才

• 新加坡EP

• 全球身份资产规划

适用于：
✔ 需要跨境账户
✔ 需要参与境外基金
✔ 需要企业全球股权结构

解决方案 4：跨境并购咨询 + 投融资结构设计

• 深港双向并购架构

• 跨境换股结构

• 返程投资方案

• 资金流、税务流、股权流设计

未来三年，是跨境投资与资产全球化的最好窗口

深圳 20 万亿计划标志着：跨境资本时代来了，跨境并购时代来了，跨境身份与资产配置时代来了。

未来三年，企业必须同步布局：

✔ 本地业务
✔ 海外主体
✔ ODI通行证
✔ 跨境身份
✔ 全球资产配置

才能真正抓住政策红利，进入全球资本循环。腾博国际可提供一站式解决方案。